Dodd-Frank lov: generelle bestemmelser, krav og funktioner

2024 Forfatter: Henry Conors | [email protected]. Sidst ændret: 2024-02-12 05:24

I 2011 oplevede USA's finansielle system den største forandring siden den store depression. Dodd-Frank Wall Street Reform and Consumer Protection Act trådte i kraft. Barack Obamas underskrivelse af denne handling har til formål at øge gennemsigtigheden af det finansielle system. Denne gang har staten sat skatteydernes interesser i centrum. Almindelige mennesker bør ikke lide på grund af de uærlige handlinger og kortsigtede strategier fra topledelsen i forskellige virksomheder.

Goals

Loven styrker tilsynet med store finansielle institutioner, hvis fiasko er ensbetydende med sammenbruddet af hele systemet, som det skete under den seneste globale finanskrise, der begyndte med problemer i en af verdens førende investeringsbanker, Lehman Brothers.

Nye orgler

Formålet med enhver kommerciel strukturs funktioner at skabe overskud. Og meget ofte er dette ønske uforeneligt med arbejde til gavn for samfundet og hvert af dets individuelle medlemmer. Derfor giver Dodd-Frank-loven mulighed for oprettelse af en række nye institutioner, hvis formål er at kontrollere aktiviteterne i systemisk vigtige finansielle institutioner, reducere risici og beskytte skatteyderne. Ændringer påvirkede også eksisterende organer. De berørte især Securities Commission, Federal Reserve og Investor Protection Corporation. Et organ såsom Financial Stability Oversight Board blev også oprettet. Dens hovedopgave er at identificere eksisterende risici, finde måder at reducere dem på og implementere passende foranst altninger.

Creation Tasks

Den første af lovens 15 afsnit er udelukkende viet til at opretholde finansiel stabilitet. Den regulerer oprettelsen af to nye organer. Det er Financial Research Authority og Stability Oversight Board. Hver af dem har sine egne funktioner, men de arbejder for den generelle idé om at forbedre stabiliteten af systemet. Deres aktiviteter kontrolleres af Finansministeriet. Rådet analyserer oplysningerne modtaget fra de tilknyttede styrelser og foretager på baggrund heraf en risikovurdering. Dets formand kan nu, med samtykke fra et overflertal af medlemmer, overføre de finansielle virksomheder, der mistænkes for at udgøre en risiko for stabiliteten i den nationale økonomi, til Feds kontrol. Rådet kontrollerer også alle normative handlinger, der vedrører dette område, og afgiver løbende en rapport klkongressens møde. Afdelingens opgave er at koordinere organernes aktiviteter inden for dataindsamling og forskning med henblik på at udvikle overvågnings- og risikovurderingsværktøjer. Inden for rammerne af dette organ er det planlagt at oprette to centre: databehandling og videnskabelige og analytiske.

OTC

Hvis du læser Dodd-Frank-loven på russisk, bliver det klart, at nu er amerikanske indbyggeres operationer på Forex-markedet ulovlige. Denne lov giver generelt en fuldstændig afvisning af handel uden håndkøb. Desuden både valuta og ædelmetaller. Dette forbud gælder også for virksomheders aktiviteter, der gør det muligt for deres kunder bosat i USA at handle med hinanden på Forex-markedet. Tidligere var disse transaktioner ikke registreret på nogen måde på børsen og foregik fuldstændig inden for selskaberne. Sådanne ændringer bør føre til en reduktion af svig, øge gennemsigtigheden af det finansielle system og garantere beskyttelsen af investorernes rettigheder.

likvidationsprocedure

Den globale finanskrise i 2008 var i vid udstrækning forbundet ikke kun med ydelse af lån til upålidelige låntagere, men også med den panik, der opstod efter konkursen af en så stor investeringsvirksomhed som Lehman Brothers. Derfor strømliner Volcker-reglen og Dodd-Frank-loven aktiviteterne i rygradsinstitutionerne og deres ophør. Forbrugslån er adskilt fra investeringsbankvirksomhed,private equity og egne hedgefonde af finansielle institutioner. Dodd-Frank-loven og Volcker-reglen er forbundet med behovet for at beskytte almindelige amerikanske skatteydere. Den første indfører nye regler for afvikling af systemisk vigtige virksomheder, og den anden begrænser bankernes mulighed for at investere deres egne indskyders midler i hedgefonde. Nu kan de kun eje 3% af kapitalen i sidstnævnte. Dodd-Frank-loven giver mulighed for en særlig ordning for likvidation af store finansielle institutioner, hvis konkurs kan føre til sammenbruddet af hele systemet. Hele proceduren skal nu finansieres af den amerikanske regering. Det forudsættes, at man på denne måde vil kunne undgå panik i markedet og salg af bankens aktiver til en lavere pris. Efter afslutningen af likvidationen erstatter ejerne omkostningerne. Hvis sidstnævnte kort før erklærer sig konkurs forsøger at overføre en del af ejendommen eller midler til tredjemand, er der nu en proces for at returnere sådanne værdigenstande.

Introduktion af sanktioner fra ledelsen

Loven giver også mulighed for personligt ansvar for topledere, hvis handlinger førte til virksomhedens sammenbrud. Selvfølgelig fjernes de fra ledelsen, og nogle gange kan de få forbud mod at besidde lignende stillinger i andre finansielle institutioner. I henhold til Dodd-Frank-loven kan de endda blive inddrevet fra skaden på virksomheden.

Structure

Dodd-Frank-loven består af 15 sektioner. Den første af dem er afsat til at sikre finansiel stabilitet. Det giveroprettelse af to nye organer. Andet afsnit beskriver likvidationsproceduren. Den tredje er overførsel af myndighed. Det indebærer afskaffelse af eksisterende organer for at mindske overlapning af ansvar for regulering af det pågældende område. Det fjerde afsnit er afsat til kontrol over finansielle rådgiveres aktiviteter. Da det tidligere kun var reguleret på region alt plan, gav dette plads til svigagtig anmeldelse og andre misbrug. Det femte afsnit involverer overvågning af alle aspekter af forsikring. Dodd-Frank Financial Reform Act opfordrer også til forbedret regulering. Dens sjette afsnit kaldes også Volcker-reglen. Det syvende afsnit omhandler udvidelsen af reguleringen af markedet for kreditderivater og credit default swaps. I sidste ende bør deres handel blive fuldstændig børsbaseret. Den ottende involverer tilsynet med clearing og afvikling. Fed bør udvikle ensartede risikostyringsstandarder for systemisk vigtige finansielle institutioner. Dette vil øge stabiliteten i økonomien som helhed. Dodd-Frank Consumer Protection Act giver forbedret tilsyn med værdipapirmarkedet. Dette er emnet for det niende afsnit. Den tiende er afsat til oprettelsen af et forbrugerbeskyttelsesbureau inden for Fed. Den bør regulere sidstnævntes levering af finansielle produkter. Den ellevte sektion introducerer nye beføjelser til Fed i forbindelse med velordnet likvidation af store virksomheder. Den tolvte går ud på at forenkle adgangen for borgere med en gennemsnitlig eller endda lav indkomst til det finansielle system. Sektion 13 ændrer 2008 Economic Stabilization Act. Fjortendereformerer realkreditlån. Det femtende afsnit er de andre bestemmelser.